人形ロボット「熱戦」が始まる：新製品が続々と発表され、量産元年は本当にやって来たのか？|業種観察
①越疆テクノロジーと智元Siasun Robot&Automationが同時に人形ロボットの新製品を発表し、関連する概念株が上昇した； ②人形ロボットの大規模量産にはまだ課題があり、国内のメーカーは今年中に千台の生産を目指している； ③実用場面に対して、業種内でも議論がある。
計算力株は強勢に回復し、非鉄金属は新たな循環の機会を迎えています
昨日、マーケットは外部市場の下落の影響を受けずに成功裏に底を探り上昇し、最終的に三つの主要指数は全て上昇した。しかし、取引量が再度減少したため、短期的にはマーケットは依然として混沌としており、今後は方向選択を迫られる可能性がある。
米国株の下落を無視！トランプは景気後退を否定し、マーケットの動揺を軽視する
米国のトランプ大統領は、彼の関税政策が経済を不況に引きずり込むのではないかという懸念から引き起こされたマーケットの大幅な売りを軽視し、米国が不況に陥ることはないと予測していると述べました。
仲介の朝会の要点：Siasun Robot&AutomationがPCB業種の急成長を促進
今日の仲介の晨会上、Everbrightは、Siasun Robot&AutomationがPCB業界を迅速に成長させると述べた；China Securities Co.,Ltd.は、2025年の完成車およびインテリジェント運転のインダストリーグループの評価の再構築に強気を示した；HTSCは、AIDCが電力供給と熱供給の需要を超えて引き上げる可能性があると考えている。
花旗は米国株の評価を引き下げました！ 米国の例外論が一時停止する可能性があり、経済の見通しはグローバルな水準を下回る恐れがあります。
米国株は三週間連続で下落しており、シティグループは米国株の評価を「保有」から「中立」に引き下げ、今後3-6ヶ月で米国の経済データが悪化し続けると予測しています。シティグループのアナリストは、米国の例外論は「少なくとも今後数ヶ月の間は一時休止する」と警告し、米国の経済見通しはグローバルな他のマーケットに劣る可能性があると述べました。
軟着陸が硬着陸に変わるのか？トランプの政策転換がウォール街に恐慌を引き起こす
最近、トランプとその上級顧問の一連の発言や政策は、貿易の不確実性、株式市場の下落、さらには短期的なインフレ上昇などのリスクに対して「無関心」であることを示しています。JPモルガンは、経済のリセッションリスクが30%から40%に上昇したと考えています。アナリストは、市場が再び「リセッションの観察」状態に戻ったと述べています。
マーケットは縮小した混沌の時期に入り、Siasun Robot&AutomationとAIの間での対立が激化しています。新たなホットスポットは突破できるのでしょうか。
昨日、マーケットは分化した整理の動きを続け、三大Indexが底を探りながら小幅に回復し、取引量は約1.5兆元減少しました。
減産と価格引き上げ！複数の要因が影響し、国内のメモリチップが徐々に台頭しています。
現在、中国のメーカーが逆周期投資のバトンを引き継いでいます。長江存储の第二期計画によると、2025年の生産能力は月あたり約30万枚に増加し、SK海力士のNAND Flashの生産能力に匹敵し、市場シェアはグローバルマーケットの10%に拡大する見込みです。
やはり「ロボット政策年」です！広東は12の分野で産業の革新と発展を推進することを計画しています
①最近、具身知能のSiasun Robot&Automationに関する政策が明確に発表されました：政府の作業報告では初めて具身知能に言及され、深圳市、北京などの地域で関連する政策がすでに発表されています。 ②仲介は、2025年が中国の人形ロボット政策の年になると指摘しており、地方政府が人形ロボット産業の主要な購買者及び推進力となることが期待されています。 ③A株において、広東、上海、江蘇省、安徽省、重慶、北京などの地域のロボットインダストリーグループに関連する企業は以下の通りです>>
米国は「経済の衰退に一歩届くところにある」！米銀は長期米国債の買いを勧め、中欧株式に強気を示している。
バンクオブアメリカの戦略家マイケル・ハートネットは、5年間の財政拡張を経て、アメリカ経済が「政府衰退」に陥り始めていると述べています。
仲介の朝会のハイライト：今後、人形Siasun Robot&Automationマーケットの規模は車、3C業種を大幅に超えると予想されます。
今日の仲介の朝会で、China Securities Co.,Ltd.は、将来の人形ロボット市場の規模が車や3C業界を大きく超えると予想していると指摘した。HTSCは、科創板の取引活性度は依然として向上の余地があると考えている。China International Capital Corporationは、端側AIの状況が変化しており、国産SoCが注目を集めていると述べた。
アメリカ経済が揺れている？トランプ政策に対する債券市場の反応としてリセッションが迫っているかもしれません。
債券市場は、トランプ関連の波乱に満ちた関税政策と連邦政府の人員削減が成長をさらに妨げる恐れがあるため、米国経済の減速の可能性について警鐘を鳴らしています。
米国経済：スタグフレーションか、それとも景気後退か？
2024年11月にトランプが勝利して以来、貿易の不確実性や寒冬の天候など複数の要因が米国経済の悪化を促進し、「衰退取引」が再度活気を帯びている。今後、米国経済は「衰退」に向かうのか、「衰退取引」は継続可能なのか。
珍しい！「多戦略巨頭」ミレニアルは今年、9億ドルの巨額損失を出しました。この戦略のせいです。
指数の再平衡は、主要株価指数にどの企業が組み込まれたり削除されたりするかを予測することによって賭けを行う、複雑な投資戦略です。大型ヘッジファンドはこの戦略をよく採用し、高レバレッジを利用して利益を拡大します。しかし、その高レバレッジは両刃の剣でもあり、マーケットが混乱したり取引が込み合ったりする時には、株式の判断が正しくても、全体の市場環境の激しい変動によって大きな損失を被る可能性があります。
大摩：Siasun Robot&Automation 業種に関する考察要点
この報告書では、モルガンスタンレーが中国での人形机器人に関する会議の要点をまとめています。
来週、さらに一つの「米国マーケットの大雷」が爆発しようとしています
国会が3月14日の真夜中までに「継続的決議」と呼ばれる一時的な支出法案を通過させなければ、米国政府は閉鎖に直面します。政府の閉鎖が1ヶ月続くと、第一四半期のGDP成長が0.4ポイント減少する可能性があり、貿易紛争の懸念がすでにマーケットを揺るがしている中、短期的には市場のボラティリティが高まる可能性があります。
関税の影響で米国株は不安定になり、低ボラティリティの株式が新たな避難所となっています
S&P 500 Indexは最近大幅に下落しましたが、低ボラティリティの株式が際立っています。
香港市場でシナジスティクスが急伸、ディープシーク活用AIプラットフォームを発表
トランプは米国教育省を廃止することを提案しており、最も早くても木曜日に行政令を発出する予定です。
行政草案は、連邦政府がプロジェクトと資金を通じて米国の教育を制御する「実験」がすでに失敗したことを直接指摘し、その結果、「無責任な官僚」を助長したと批判している。トランプ政権は決意を固めているが、教育省を完全に解散するには、上院の60票の絶対多数の支持が必要である。
テクノロジー株の関心が持続的に回復しており、マーケットはSiasun Robot&AutomationとAIの計算能力という2つのメインラインの動きに戻ることが期待されます。
主なセクターの全ライフサイクルをトレールする
